ราคาทองคำทรงตัวบวกเล็กน้อย ท่ามกลางดอลลาร์แข็งและความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์

ราคาทองคำตลาดสปอตและราคาเงินปรับตัวสูงขึ้นเล็กน้อยในการซื้อขายช่วงบ่ายของสหรัฐฯ วันศุกร์ หลังราคาน้ำมันดิบถอยลงจากการพุ่งแรงในวันก่อนหน้า ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อ่อนตัวลง และดอลลาร์ยังเคลื่อนไหวใกล้ระดับสูงล่าสุด โดยทองคำสปอตอยู่บริเวณ 4,052.70 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เพิ่มขึ้น 0.08% ส่วนเงินสปอตอยู่ใกล้ 58.16 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เพิ่มขึ้น 0.87%

ทองคำยังติดแนวต้านสำคัญ นักลงทุนจับตาเฟด

ตลอดวัน ราคาทองคำเคลื่อนไหวในกรอบ 4,021.20-4,083.10 ดอลลาร์ ทำให้ยังยืนเหนือจุดต่ำสุดของวันพฤหัสบดี แต่ยังไม่สามารถผ่านโซนแนวต้าน 4,080-4,140 ดอลลาร์ได้อย่างชัดเจน ด้านราคาเงินเคลื่อนไหวระหว่าง 56.98-59.10 ดอลลาร์ ฟื้นตัวจากแรงขายก่อนหน้า แต่ยังต่ำกว่าแนวต้าน 59.23-60.76 ดอลลาร์

ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ล่าสุดยังส่งสัญญาณสองทาง กิจกรรมภาคธุรกิจเร่งขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบ 8 เดือน ยอดขายบ้านใหม่เพิ่มขึ้น และจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกอยู่ที่ 187,000 ราย สะท้อนว่าตลาดแรงงานยังแข็งแกร่ง ปัจจัยเหล่านี้ลดแรงหนุนจากตัวเลขเงินเฟ้อ CPI และ PPI ที่อ่อนลงก่อนหน้านี้ ทำให้นักลงทุนยังคาดว่าเฟดจะคงดอกเบี้ยในการประชุมสัปดาห์หน้า แต่ความเสี่ยงต่อการขึ้นดอกเบี้ยแบบเหนือคาดยังไม่หมดไป

น้ำมันย่อตัวช่วยหนุนตลาด แต่ดอลลาร์ยังจำกัดอัพไซด์ทองคำ

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีลดลงมาใกล้ 4.68% หลังแตะระดับสูงสุดในรอบ 18 เดือน ขณะที่ดัชนีดอลลาร์สหรัฐทรงตัวใกล้ 101.47 ภาพดังกล่าวช่วยพยุงราคาทองคำจากแรงกดดันด้านผลตอบแทนพันธบัตร แต่การที่ดอลลาร์ยังแข็งค่าใกล้กรอบบน ทำให้การปรับขึ้นของทองคำยังถูกจำกัด

ด้านตลาดน้ำมัน Brent ลดลงมาใกล้ 96.78 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล หลังเคยขึ้นเหนือ 102 ดอลลาร์ ส่วน WTI อยู่ใกล้ 89.31 ดอลลาร์ จากความหวังเรื่องการเจรจาสันติภาพ อย่างไรก็ตาม สถานการณ์ช่องแคบฮอร์มุซและทะเลแดงยังตึงเครียดจากแรงกดดันทางทหาร การเดินเรือ และการทูต ความเสี่ยงดังกล่าวยังเป็นแรงหนุนความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยอย่างทองคำ แต่หากน้ำมันพุ่งขึ้นอีก อาจเพิ่มคาดการณ์เงินเฟ้อและดันยีลด์สูงขึ้น ซึ่งจะกดดันทองคำในระยะถัดไป

แนวรับแนวต้านทองคำและเงินที่ต้องติดตาม

ในเชิงเทคนิค ฝั่งกระทิงของทองคำเริ่มกลับมามีแรงส่งระยะสั้นหลังราคาฟื้นจาก 4,021.20 ดอลลาร์ แต่ตลาดต้องทะลุ 4,080 ดอลลาร์ให้ได้อย่างมั่นคง เพื่อเปิดทางไปยัง 4,140 และ 4,200 ดอลลาร์ แนวรับแรกอยู่ที่ 4,021.20 ดอลลาร์ และถัดไปที่ 3,965 ดอลลาร์ สำหรับราคาเงิน แนวต้านแรกอยู่ที่ 59.23 ดอลลาร์ ถัดไป 60.76 ดอลลาร์ ส่วนแนวรับอยู่ที่ 56.98 และ 56.39 ดอลลาร์ นักลงทุนจะจับตาการตัดสินใจของเฟด ตัวเลข GDP ไตรมาส 2 ดัชนีเงินเฟ้อ PCE และความเสี่ยงด้านการขนส่งในฮอร์มุซและทะเลแดงอย่างใกล้ชิด