« เมื่อ: 07, พฤศจิกายน 2016, 09:46:51 PM »
การใช้งาน indicator Average True Range
ลิขสิทธิ์ Traderider.com
ผู้แปล Mamay
Wilder กล่าวถึง ATR ในหนังสือของเขา ปี 1978 New Concepts in Technical Trading Systems หนังสือยังบอก Parabolic SAR, RSI และ Directional Movement Concept (ADX) แม้ว่าเครื่องมือจะได้รับการพัฒนาก่อนยุคคอมพิวเตอร์ แต่ Wilder ได้ยืนทดสอบผ่านกาลเวลาและยังคงได้รับความนิยมอย่างต่อเนื่อง
True Range
Wilder เริ่มแนวคิดจาก True Range (TR) ซึ่งถือว่าเป็นเครื่องมือที่ยิ่งใหญ่เนื่องจากรายการต่อไปนี้ :
Method 1: ราคา High ปัจจุบัน น้อยกว่า Low ปัจจุบัน
Method 2: ราคา High ปัจจุบันน้อยกว่า ราคาปิดของแท่งก่อนหน้า (absolute value)
Method 3: ราคา Low ปัจจุบันน้อยกว่าราคาปิดของแท่งก่อนหน้า (absolute value)
ค่า Absolute values จะถูกใช้เพื่อตรวจสอบค่าบวก หลังจากนั้น Wilder สนใจในการวัดระยะทางระหว่าง 2 จุด ไม่ใช่ทิศทาง ถ้าราคา high ปัจจุบันนั้นสูงกว่าช่วงเวลาก่อนหน้าและ low ก่อนหน้าอยู่ต่ำกว่าราคา Low ก่อนหน้า แล้วระยะจาก high – low ของช่วงปัจจุบันจะใช้เป็น True Range ซึ่งนี่เป็นกระบวนการที่ต้องใช้ Method 1 ในการคำนวน TR ซึ่งค่อนข้างตรงไปตรงมา Methods 2 และ 3 จะถูกใช้เมื่อมี Gap ระหว่างวัน โดย Gap จะเกิดขึ้นเมื่อราคาปิดก่อนหน้าสูงกว่าราคา high ในปัจจุบัน (ให้สัญญาณเกิด gap down ) หรือเมื่อราคาปิดก่อนหน้าต่ำกว่า ราคา Low ปัจจุบัน (ให้สัญญาณเกิด gap up ) รูปข้างล่างแสดงตัวอย่างของ methods 2 และ 3
ตัวอย่าง : A การเกิด high/low range หลังจากเกิด Gap up ค่า TR เท่ากับค่า absolute value ของความต่างระหว่างราคา high ปัจจุบันและราคาปิดก่อนหน้า
ตัวอย่าง B: การเกิด high/low range หลังจากเกิด gap down ค่า TR เท่ากับ absolute value ของความต่างระหว่างราคา low ปัจจุบันและราคาปิดก่อนหน้า
ตัวอย่าง C: แม้ว่าราคาปิดอยู่ภายในช่วง ราคา Range ของแท่งก่อนหน้า ราคา Range ปัจจุบันค่อนข้างเล็ก ซึ่งเล็กกว่า absolute value ของความต่างของราคา high ปัจจุบันและราคาปิดครั้งก่อน ซึ่งใช้กำหนดค่า TRการคำนวณ
โดยทั่วไปแล้ว Average True Range (ATR) คำนวณด้วยพื้นฐาน 14 period และสามารถคำนวณระหว่างวัน , daily, weekly หรือรายเดือนได้ ตัวอย่างนี้ ATR จะใช้ข้อมูลบนฐาน daily เพราะว่าจะต้องเริ่ม TR ค่าแรกโดยใช้ High - Low และ 14-day ATR คือ ค่าเฉลี่ยของ daily TR สำหรับ 14 วัน หลังจากนั้น Wilder จะทำการปรับความเรียบโดยใช้ข้อมูลของ 8ค่า ATR ของช่วงเวลาก่อนหน้า
ATR ปัจจุบัน = [(Prior ATR x 13) + Current TR] / 14
- คุณด้วย 14-day ATR ก่อนหน้าด้วย 13.
- เพิ่มค่า TR แท่งปัจจุบันที่สุด
- หารผลรวมด้วย 14
สำหรับคนที่ทำเองที่บ้าน อันดับแรก ATR จะขึ้นอยู่กับว่าคุณเริ่มที่ไหน ค่า True Range แรกคือ ราคา High ปัจจุบัน ลบด้วยราคา Low ปัจจุบันและค่า ATR คือค่าเฉลี่ยของ 14 TR สูตรจริง มันจะไม่เกิดขึ้นจนกว่าจะมีราคา 15 วันแล้ว อย่างไรก็ตามการคำนวณค่า TR แรกจะกระทบกับค่า TR Absolute ATRATR นั้นคำนวณบนฐานของ True Range ซึ่งใช้ทั้งค่าเปลี่ยนแปลงราคาสัมบูรณ์ ดังนั้น ATR สะท้อนความผันผวนในระดับที่สัมบูรณ์สุด หรืออีกแง่หนึ่ง ATR จะไม่ถูกแสดงเป็นรูปแบบเปอร์เซ็นของราคาปิดปัจจุบัน หมายความว่า ราคาหุ้นที่ลดลงจะมีค่า ATR ที่มีน้อยกว่าหุ้นที่มีราคา high ตัวอย่างเช่น หุ้นราคา $20-30 จะมี ATR น้อยกว่า หุ้นราคา $200-300 เพราะว่า ATR ทั้งสองค่าไม่ได้เปรียบเทียบ แม้ว่าจะมีการเคลื่อนไหวอย่างรุนแรงในหลักทรัพย์หนึ่ง เช่น จาก 70 ไปเหลือ 20 ทำให้การเปรียบเทียบเกิดขึ้นไม่ได้ กราฟ 4 แสดงหุ้น Google พร้อมกับ ATR และกราฟ 5 แสดงหุ้น Microsoft กับค่า ATR แม้ว่า ATR จะมีค่าต่างกันแต่ก็ให้รูปร่างที่คล้ายคลึงกัน สรุป ATR ไม่ใช่เครื่องมือบอกทิศทาง เช่น MACD หรือ RSI แต่ว่า ATR เป็นตัวบอกความผันผวนของเครื่องมือที่สะท้อนระดับความน่าสนใจหรือความไม่น่าสนใจของการเคลื่อนไหว การเคลื่อนไหวของราคาที่ชัดเจน ไม่ว่าทางใด จะต้องมีช่วงกว้าง โดยเฉพาะช่วงเริ่มต้น การเคลื่อนไหวที่ไม่ชัดเจนย่อมมี ATR แคบ ดังนี้ ATR สามารถใช้ในการตรวจสอบความถูกต้องของการเคลื่อนไหว ตลาดกลับตัวภาวะกระทิงมีค่า ATR เพิ่มขึ้นจะทำให้รู้ว่ามีแรงซื้อกลับเข้าหรือมีแรงซื้อเพิ่มการกลับตัว ตลาดหมีที่ทะลุแนวรับจะมีค่า ATR เพิ่มขึ้นแสดงแรงขายที่เพิ่มขึ้นที่แนวรับ ลิขสิทธิ์ : Traderider.com
ผู้แปล : Mamay
