ราคาทองคำและเงินปรับลดลง แม้ความเสี่ยงช่องแคบฮอร์มุซเพิ่มขึ้น

ราคาทองคำสปอตและราคาโลหะเงินปรับตัวลดลงก่อนตลาดอเมริกาเหนือเปิดทำการในวันพุธ แม้สถานการณ์ตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านกลับมาร้อนแรงอีกครั้ง โดยแรงกดดันหลักมาจากราคาน้ำมันดิบ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ และดัชนีดอลลาร์ที่ปรับสูงขึ้น จนบดบังแรงซื้อสินทรัพย์ปลอดภัยจากความเสี่ยงในช่องแคบฮอร์มุซ

ณ เวลารายงาน ราคาทองคำสปอตเคลื่อนไหวใกล้ 4,074.10 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ลดลง 0.75% ขณะที่ราคาเงินสปอตอยู่ใกล้ 58.30 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ลดลง 2.57% ระหว่างวัน ทองคำยังยืนเหนือโซน 4,000 ดอลลาร์ได้ แต่ยังไม่สามารถทะลุแนวต้านสำคัญบริเวณ 4,162-4,214 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นกรอบที่จำกัดการฟื้นตัวล่าสุด

วิกฤตฮอร์มุซหนุนราคาน้ำมัน แต่กดดันทองคำผ่านเงินเฟ้อและดอลลาร์

สถานการณ์ช่องแคบฮอร์มุซยังไม่ถือเป็นการปิดเส้นทางเดินเรือเต็มรูปแบบ แต่ความเสี่ยงจากการโจมตีเรือพาณิชย์เพิ่มขึ้น หลังเกิดเหตุโจมตีเรือ 3 ลำในพื้นที่ดังกล่าว ตามด้วยปฏิบัติการโจมตีเป้าหมายของอิหร่านโดยสหรัฐฯ และการยกเลิกข้อยกเว้นการขายน้ำมันของอิหร่าน ราคาน้ำมัน WTI ขยับใกล้ 74.93 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ส่วน Brent อยู่ใกล้ 78.73 ดอลลาร์

สำหรับตลาดทองคำ ผลกระทบทันทีไม่ได้เป็นแรงซื้อเชิงภูมิรัฐศาสตร์โดยตรง เพราะตลาดให้ความสำคัญกับต้นทุนน้ำมันที่สูงขึ้น ความเสี่ยงเงินเฟ้อที่เพิ่มขึ้น ผลตอบแทนพันธบัตรที่แข็งแกร่ง และค่าเงินดอลลาร์ที่ปรับขึ้น ซึ่งทั้งหมดนี้มักเป็นปัจจัยลบต่อราคาทองคำในระยะสั้น

ตลาดจับตารายงานเฟดและเงินเฟ้อ CPI

รายงานการจ้างงานสหรัฐฯ เดือนมิถุนายนยังช่วยพยุงมุมมองต่อทองคำในด้านความเสี่ยงเศรษฐกิจ โดยตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรเพิ่มขึ้นเพียง 57,000 ตำแหน่ง ต่ำกว่าคาดการณ์ที่ 115,000 ตำแหน่ง และมีการปรับลดตัวเลขเดือนเมษายนกับพฤษภาคมรวม 74,000 ตำแหน่ง อย่างไรก็ตาม โอกาสที่เฟดจะขึ้นดอกเบี้ยในเดือนกันยายนกลับเพิ่มขึ้นเป็น 68% ก่อนการเปิดเผยรายงานประชุมเฟด

นักลงทุนกำลังรอดูรายงานประชุมธนาคารกลางสหรัฐฯ ตัวเลขเงินเฟ้อ CPI วันที่ 14 กรกฎาคม และความคืบหน้าเหตุการณ์เดินเรือในฮอร์มุซ หากรายงานเฟดส่งสัญญาณเข้มงวด ราคาทองคำอาจถูกทดสอบแนวรับ 4,041-4,072 ดอลลาร์ แต่หากเงินเฟ้อชะลอลง โลหะมีค่าอาจมีโอกาสฟื้นตัวชัดเจนขึ้น

แนวรับแนวต้านราคาทองคำและเงิน

ในเชิงเทคนิค ฝั่งกระทิงของทองคำต้องผลักดันราคาให้กลับขึ้นเหนือแนวต้าน 4,162.36-4,214.34 ดอลลาร์ เพื่อเปิดทางไปยังค่าเฉลี่ย 50 วันที่ 4,372.44 ดอลลาร์ ส่วนฝั่งหมีต้องกดราคาหลุด 4,041.65 ดอลลาร์ โดยมีเป้าหมายถัดไปที่ 3,942.10 และ 3,886.46 ดอลลาร์ ขณะที่โลหะเงินมีแนวต้านสำคัญที่ 61.33-62.81 ดอลลาร์ และแนวรับแรกที่ 57.99 ดอลลาร์